RABOBANK NEDERLAND
Rectificatieop eerder verzonden persbericht (9.11.2001; 14.23
Reden van rectificatie: zie scenario 1: 15% moet zijn 85%
Vierde emissie in successie:
RABO AGAATH BANK GEEFT OPNIEUW EEN KNOCK-IN REVERSE CONVERTIBLE OP
KONINKLIJKE OLIE UIT
Rabo Agaath Bank geeft opnieuw een Tante Agaath reverse convertible
met knock-in uit op Koninklijke Olie. De hoogte van de coupon bedraagt
7,5 % en de omvang 50 miljoen euro. De looptijd is 2 jaar. De Tante
Agaath reverse convertible valt onder de zogenaamde 'beleggingen in
durfkapitaal'. Dit heeft 2 fiscale voordelen; vrijstelling van 1,2%
vermogensrendementsheffing tot 46.984 euro (103.539 gulden) en een
extra heffingskorting van 1,3% over de gemiddelde waarde van de Tante
Agaath reverse convertibles. De uitgifte is een vervolg op de 7,75%
Tante Agaath reverse convertible met knock-in op Koninklijke Olie, die
op 22 november 2001 afloopt. Leadmanager voor deze vierde emissie in
successie is Rabo Securities NV.
De houder van een Rabo Agaath Bank knock-in reverse convertible op
Koninklijke Olie ontvangt een jaarlijkse coupon van 7,50%. Aflossing
geschiedt op het einde van de looptijd à pari of in een vooraf
vastgesteld aantal aandelen Koninklijke Olie, afhankelijk van de
slotkoers van Koninklijke Olie op 1 december 2003.
Scenario 1
Indien de koers van Koninklijke Olie ten tijde van de looptijd van de
Rabo Agaath knock-in reverse convertible niet op enig moment op of
onder 85% van de slotkoers van Koninklijke Olie op 29 november 2001
komt, zal de aflossing op het einde van de looptijd à pari
geschieden.
Scenario 2
Indien de koers van Koninklijke Olie ten tijde van looptijd van de
Rabo Agaath knock-in reverse convertible op enig moment 15% of meer
beneden de slotkoers van 29 november 2001 komt, zal de aflossing op
het einde van de looptijd à pari of in een van te voren vastgesteld
aantal aandelen geschieden; naar keuze van de emittent. Het
definitieve aantal aandelen zal worden bepaald op basis van de
slotkoers van Koninklijke Olie op 29 november 2001.
De inschrijving op de Rabo Agaath reverse convertibles begint op
maandag 12 november tot en met 29 november 2001, 15.00 uur. De eerste
notering - as, if and when - is
woensdag 30 november 2001.
De volgende condities zijn van toepassing:
Emittent: Rabo Agaath Bank BV
Leadmanager: Rabo Securities N.V.
Type: Knock-in reverse convertible
Omvang: EUR 50 miljoen
Nominale waarde: EUR 1.000
Coupon: 7,50%
Looptijd: 2 jaar
Uitgifteprijs: 101,50%
Notering: 30 november 2001 (as if and
when)
Stortingsdatum: 5 december 2001
Eerste Coupondatum: 5 december 2002
Aflossingsdatum/tweede coupondatum: 5 december 2003
Aflossing (alleen op aflossingsdatum):
Indien het niveau van de knock-in gedurende de looptijd van de note
niet bereikt wordt of niet neerwaarts doorbroken is, wordt de note
aflosbaar à pari . Indien het niveau van de knock-in gedurende de
looptijd van de note wel bereikt of neerwaarts doorbroken wordt is de
note aflosbaar, naar keuze van de emittent, hetzij door betaling tegen
100% in contanten, hetzij door levering van een vastgesteld aantal
gewone aandelen Koninklijke Olie. Dit aantal gewone aandelen
Koninklijke Olie zal worden vastgesteld, op basis van de slotnotering
op Euronext Amsterdam NV van de gewone aandelen Koninklijke Olie, en
zo spoedig mogelijk nadien in de Officiële Prijscourant worden
gepubliceerd.
Voor inlichtingen:
Rabobank Externe Communicatie
Hans van Zon
Tel. 030 - 216 43 04 / 06 51 51 73 18
Fax. 030 - 216 19 16
E-mail: jzon@rn.rabobank.nl
09 nov 01 15:42