Persbericht
Resultaten vierde kwartaal en volledig boekjaar 2002
Aanhoudende groei van Baby- en Klinische Voeding in een moeilijk jaar
Strategische initiatieven om groei en marges te versterken goed op koers
Zoetermeer, 6 maart 2003
Belangrijke financiële gegevens (op vergelijkbare basis)
Omzet 2002 gedaald met -4,8% (-8,6%) en over het vierde kwartaal met -7,2% (-15,4%);
Operationeel resultaat (EBITA) 2002 bedroeg EUR 561 mln, genormaliseerd operationeel resultaat (EBITA) EUR 440 mln exclusief bijzondere posten van EUR 121 mln;
De nettokasstroom bedroeg EUR 337 mln in 2002 (excl. inkomsten uit vitamineclaim in vierde kwartaal);
Additionele afschrijving in het vierde kwartaal van EUR 385 mln;
Numico blijft binnen de bankconvenanten;
Dividend over 2002 wordt beperkt tot het interimdividend van EUR 0,28.
Belangrijkste strategische punten
De verkopen van bedrijfsactiviteiten die niet tot de kernactiviteiten behoren, liggen op schema en zullen naar verwachting allemaal voor eind juni 2003 zijn aangekondigd;
Alle strategische opties voor GNC worden opengehouden;
De strategische initiatieven om de groei en de marges te versterken, liggen goed op koers.
Toelichting van de CEO
"De implementatie en uitvoering van de verschillende strategische initiatieven, die wij op 8 november hebben aangekondigd, vorderen goed en liggen op schema. Wij hebben inmiddels een aantal desinvesteringen van niet-kernactiviteiten aangekondigd en wij vertrouwen er op dat alle beoogde desinvesteringen voor eind juni 2003 kunnen worden aangekondigd. Daarnaast wijzigen wij de organisatie in een divisiestructuur. Dit stelt ons in staat om op effectieve wijze onze strategische doelstelling te bereiken om een bedrijf met hoge groei en hoge marges te worden en tegelijkertijd de supply chain en het werkkapitaal te verbeteren. De divisies Babyvoeding en Klinische Voeding werken, samen met Research & Development, aan de ontwikkeling en uitvoering van diverse strategische initiatieven om zo de groei en de operationele marges te versterken. De eerste tastbare resultaten van deze initiatieven verwachten wij in de tweede helft van 2003 . Bij GNC worden diverse strategische initiatieven geïmplementeerd om de omzetgroei en marges te verbeteren. Ondanks de eerste positieve resultaten zijn wij er niet volledig van overtuigd dat GNC de omzetgroei en de marges binnen 18 maanden tot het door ons gewenste niveau kan brengen en houden wij daarom alle opties voor GNC open."
Geconsolideerde kerncijfers Q4 en geheel 2002
|(EUR mln) |Vierde | | | |Jaar | | | | |kwartaal | | | | | | | | |2002| | | |2002| |wijzigin| | | | |wijzigin| | | |g5 | | | | |g5 | | | | | |Netto omzet |269 | |1,1% | |1.01| |3,1% | | | | | | |2 | | | |EBITA |50 | |(15,3%) | |180 | |(5,3%) | |EBITA als % van|18,6| |(359) | |17,8| |(156) | |omzet | | |bps | | | |bps |De omzet van de divisie Babyvoeding is in het vierde kwartaal met 1,1% gestegen. Dit relatief lage kwartaalresultaat kan vooral worden toegeschreven aan de afschaffing van de eindejaars omzetstimulans. Ondanks dit negatieve effect, lieten Rusland, Indonesië, Oostenrijk en Spanje in het vierde kwartaal een bovengemiddelde marktgroei zien.
De omzet van de divisie Babyvoeding steeg in 2002 met EUR 30 miljoen, ofwel 3,1%. Deze groei kwam grotendeels voor rekening van Indonesië, het Verenigd Koninkrijk en met name Rusland, dat in 2002 een autonome groei van 49% liet zien. Het segment zuigelingenvoeding - in 2002 goed voor ongeveer 70% van de omzet - droeg het meeste bij aan deze groei, die grotendeels verklaard kan worden door prijsverhogingen. Door toegenomen advertentie-en-promotiekosten en hogere vaste lasten stegen de bedrijfskosten sneller dan de omzet, waardoor EBITA en de EBITA-marge met respectievelijk 5,3% en 156 basispunten zijn gedaald.
Klinische Voeding
|(EUR mln) |Q4 | |Jaar |
| |2002| |wijzigin| |2002| |wijzigin| | | | |g5 | | | |g5 | |Netto omzet |135 | |5,5% | |514 | |9,1% | |EBITA |40 | |21,2% | |131 | |13,9% | |EBITA als % van|29,6| |385 bps | |25,5| |107 bps | |omzet | | | | | | | |Ondanks de negatieve effecten van de afschaffing van de eindejaars omzetstimulans is de omzet van Klinische Voeding in het vierde kwartaal met 5,5% gestegen tot EUR 135 miljoen, een recordomzet. Dit uitstekende resultaat is vooral te danken aan een grotere bijdrage aan de omzet van Scientific Hospital Supplies in het Verenigd Koninkrijk en vanuit Duitsland en Frankrijk.
De omzet van Klinische Voeding in 2002 steeg, als gevolg van hogere volumes, met 9,1% of EUR 43 mln, tot EUR 514 mln. Naar geografische regio leverden het Verenigd Koninkrijk (SHS 17%), Duitsland (11%) en Frankrijk (19%) de grootste bijdragen aan de omzetstijging. Vanuit productperspectief lieten de markt voor thuiszorg en het segment ziektespecifieke voeding - de speerpunten van onze strategie voor de toekomst - een solide groei zien van respectievelijk 20% en 10%. Dankzij de gezonde resultaten van Klinische Voeding in het algemeen en de producten met een hoge marge in het bijzonder zijn EBITA en de EBITA-marge met respectievelijk 13,9% en 107 basispunten gestegen.
GNC
|(EUR mln) |Q4 | |Jaar |
| |2002| | | |2002| |wijzigin| | | | |wijzigin| | | |g5 | | | | |g5 | | | | | |Netto omzet |285 | |(11,8%) | |1.43| |(5,9%) | | | | | | |2 | | | |EBITA |131 | |211,9% | |270 | |24,4% | |(gerapporteerd)| | | | | | | | |Bijzondere |( | | | |( | | | |baten |130)| | | |133)| | | |EBITA |1 | |(97,6%) | |137 | |(36,9%) | |(genormaliseerd| | | | | | | | |) | | | | | | | | |EBITA als % van|0,4 | |(1265) | |9,6 | |(470) | |omzet | | |bps | | | |bps |De omzet van GNC daalde in het laatste kwartaal van 2002 met 11,8%, vooral als gevolg van de aanhoudende verslechtering van de Amerikaanse markt in het algemeen en de omzet van ephedra-producten in het bijzonder. Door al deze negatieve marktinvloeden daalde de omzet over het jaar met 5,9%, ofwel EUR 89 mln.
Exclusief de 130 mln aan buitengewone baten uit de vitamineclaim, heeft GNC in het vierde kwartaal EUR 1 mln aan EBITA bijgedragen. Dit teleurstellende resultaat is toe te schrijven aan de reeds genoemde sterke omzetdaling plus een stijging van de A&P-uitgaven in het vierde kwartaal. Deze extra A&P uitgaven waren nodig om de consument te informeren over de herinrichting van de winkels en de nieuwe prijsstructuur die eind 2002 is ingevoerd.
Rexall Sundown
|(EUR mln) |Q4 | |Jaar |
| |200| | | |200| |wijzigin| | |2 | |wijziging| |2 | |g** | | | | |** | | | | | |Netto omzet |92 | |(18,6%) | |454| |(21,7%) | |EBITA |7 | |0,0% | |23 | |(74,2%) | |(gerapporteerd)| | | | | | | | |Bijzondere |0 | | | |12 | | | |lasten | | | | | | | | |EBITA |7 | |0,0% | |35 | |(60,7%) | |(genormaliseerd| | | | | | | | |) | | | | | | | | |EBITA als % van|7,6| |141 bps | |7,7| |(764) | |omzet | | | | | | |bps |Unicity
|(EUR mln) |Q4 | |Full Year |
| |200| | | |200| |wijzigin| | |2 | |wijziging| |2 | |g** | | | | |** | | | | | |Netto omzet |53 | |(32,1%) | |261| |(19,4%) | |EBITA |(3)| |(130,0%) | |10 | |(64,3%) | |EBITA als % van|(5,| |(1,848) | |3,8| |(481) | |omzet |7) | |bps | | | |bps |Zoals in november 2002 al werd aangekondigd, is besloten Rexall Sundown en Unicity te verkopen. Voor de verkoop van Unicity is op 28 februari 2003 een intentieverklaring getekend. De verkoop van Unicity zal naar verwachting in het tweede kwartaal van 2003 worden afgerond en wij rekenen erop dat ook Rexall Sundown vóór juli 2003 in andere handen zal overgaan.
Dividend
Met het oog op het beperkte eigen vermogen aan het eind van 2002 en ter bevordering van de liquiditeitspositie stelt Numico voor het totaal dividend over 2002 te beperken tot het interimdividend van EUR 0,28 per (certificaat van) aandeel zoals uitbetaald op 5 september 2002. Dit is een uitbetaling van 15% van de netto winst (voor afschrijving van immateriële vaste activa).
---
Een live video webcast van de analistenpresentatie in London zal 6 maart 2003 om 16.30 uur beschikbaar zijn op onze website. In aanvulling daarop is een interview met Jan Bennink, CEO van Numico, beschikbaar in zowel video/ audio als tekst op de website www.numico.com en www.cantos.com vanaf 6 maart 2003, 7.30 uur.| | | | | | | | | |Bijlage | | | | | | | | | | |1 | |Algemene | | | | | | | |informatie | | | | | | | |Voor de samenstelling van de resultaten over 2002 | | | | | |zijn dezelfde | | | | | |grondslagen gebruikt als voor het jaarverslag | | | | | |2001 | | | | | | | | | | | | | | | | |Geconsolideerde winst- en verliesrekening | | | | | |(in EUR | | | | | | | | |mln) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Vierde kwartaal | | |Jaar | |2002| |2001|% wijziging* |2002| |2001|% | | | |* | | | |* |wijzigin| | | | | | | | |g* | | | | | | | | | | | | |910 | |1.05|(13,7)| |Netto omzet, voortgezette |3.96| |4.31|(8,1) | | | |4 | | |activiteiten |6 | |4 | | |332 | |400 |(17,0)| |Kosten van grondstoffen, |1.49| |1.64|(8,8) | | | | | | |etc. |9 | |4 | | |130 | |0 | | |Opbrengst vitamine claim |165 | | | | |708 | |654 |8,3 | |Operationele marge |2.63| |2.67|(1,4) | | | | | | | |2 | |0 | | | | | | | | | | | | | |18 | |23 |(21,7)| |Overige bedrijfsopbrengsten |74 | |85 |(12,9) | |726 | |677 |7,2 | | |2.70| |2.75|(1,8) | | | | | | | |6 | |5 | | | | | | | | | | | | | |204 | |206 |(1,0) | |Personeelskosten |836 | |826 |1,2 | |81 | |66 |22,7 | |Advertentie- en |305 | |277 |10,1 | | | | | | |promotiekosten | | | | | |207 | |217 |(4,6) | |Overige kosten |893 | |878 |1,8 | |492 | |489 |0,6 | |Totale operationele kosten |2.03| |1.98|2,7 | | | | | | | |4 | |1 | | | | | | | | | | | | | |234 | |188 |24,4 | |EBITDA |672 | |774 |(13,2) | |28 | |28 |0,0 | |Afschrijving materiële vaste|111 | |112 |(0,8) | | | | | | |activa | | | | | | | | | | | | | | | | |206 | |160 |28,8 | |EBITA |561 | |662 |(15,3) | |29 | |56 |(48,2)| |Afschrijving immateriële |181 | |224 |(19,2) | | | | | | |vaste activa | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |177 | |104 |70,2 | |EBIT (voortgezette |380 | |438 |(13,2) | | | | | | |activiteiten) | | | | | | | | | | | | | | | | |(33)| |(33)|0,0 | |Financiële baten en lasten |(137| |(153|(10,5) | | | | | | | |) | |) | | | | | | | | | | | | | |144 | |71 |102,8 | |Resultaat gewone |243 | |285 |(14,7) | | | | | | |bedrijfsuitoefening voor | | | | | | | | | | |belastingen | | | | | |38 | |30 |26,7 | |Belastingen |104 | |125 |(16,8) | | | | | | | | | | | | |106 | |41 |158,5 | |Groepswinst |139 | |160 |(13,1) | |(1) | |(1) |0,0 | |Aandeel minderheidsbelangen |(5) | |(5) |0,0 | | | | | | | | | | | | |105 | |40 | | |Netto winst (excl. |134 | |155 |(13,5) | | | | | | |buitengewone baten en | | | | | | | | | | |lasten) | | | | | | | | | | | | | | | | |(333| |(419| | |Buitengewone baten en lasten|(1.7| |75 | | |) | |) | | |na belastingen |76) | | | | |(228| |(379| | |Netto winst (incl. |(1.6| |230 | | |) | |) | | |buitengewone baten en |42) | | | | | | | | | |lasten) | | | | | | | | | | | | | | | | |* Aangepast voor beëindigde activiteiten en enkele| | | | | |reclassificaties | | | | |
| | | | | | | | | |Bijlage | | | | | | | | | | |2 | |Gedetailleerde kerncijfers voor het vierde kwartaal en | | | |geheel 2002 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Vierde kwartaal | | |Jaar | |2002| |2001|% wijziging* |2002| |2001|% | | | |* | | | |* |wijziging| | | | | | | | |* | | | | | | | | | | | | | | | | | |In % van de netto omzet | | | | | | | | | | | | | | | | |25,7| |17,8| | |EBITDA |16,9| |17,9| | | | | | | | | | | | | |22,6| |15,2| | |EBITA |14,1| |15,3| | | | | | | | | | | | | |14,7| |9,1 | | |Netto winst voor afschrijving |7,9 | |8,8 | | | | | | | |immateriële vaste activa en | | | | | | | | | | |buitengewone baten en lasten | | | | | | | | | | | | | | | | |(25,| |(36,| | |Netto winst voor buitengewone |(41,| |5,3 | | |0) | |0) | | |baten en lasten |4) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Ontwikkeling per aandeel ** | | | | | | | | | | |(in EUR) | | | | | | | | | | | | | | | | |0,81| |0,58|62,0 | |Netto winst voor afschrijving |1,90| |2,32|(18,1) | | | | | | |immateriële vaste activa en | | | | | | | | | | |buitengewone baten en lasten | | | | | | | | | | | | | | | | |0,63| |0,25|152,0| |Netto winst voor buitengewone |0,80| |0,95|(15,8) | | | | | | |baten en lasten | | | | | | | | | | | | | | | | |1,04| |13,2|(92,2| |Eigen vermogen |1,04| |13,2|(92,2) | | | |9 |) | | | | |9 | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Netto kasstroom uit |2,55| |2,61|(2,3) | | | | | | |operationele activiteiten | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Ontwikkeling verwaterde winst per | | | | | | | | | |aandeel*** | | | | | | | | | |(in EUR) | | | | | | | | | | | | | | | | |0,76| |0,57|33,3 | |Netto winst voor afschrijving |1,87| |2,26|(17,3) | | | | | | |immateriële vaste activa en | | | | | | | | | | |buitengewone baten en lasten | | | | | | | | | | | | | | | | |0,61| |0,24|154,2| |Netto winst voor buitengewone |0,81| |0,94|(13,8) | | | | | | |baten en lasten | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Aantal gewone aandelen van EUR | | | | | | | | | | |0.25 | | | | | | | | | | |(in mln) | | | | | | | | | | | | | | | | |166,| |163,|1,9 | |Jaareinde |166,| |163,|1,9 | |1 | |0 | | | |1 | |0 | | | | | | | | | | | | | |* | |Aangepast voor beëindigde activiteiten en | | | | | | | |enkele reclassificaties | | | | | |** | |Gebaseerd op het gemiddeld aantal uitstaande aandelen, behalve voor | | | |het eigen vermogen | | | |dat gebaseerd is op het aantal uitstaande aandelen| | | | | | |per einde van de periode | | | | |*** | |Details voor de berekening in aparte | | | | | | | |bijlage | | | | |
|Vierde kwartaal | | | |Jaar | | |2002 | |2001|% | | |2002| |2001|% | | | | |* |wijziging| | | | |* |wijziging| | | | | |* | | | | | |* | | |269 | |273 |(1,5%) | |Baby |1.01| |996 |1,6% | | | | | | | | |2 | | | | | |135 | |131 |3,1% | |Klinisch |514 | |478 |7,5% | | |478 | |617 |(22,5%) | |Voedingssupplementen |2.32| |2.71|(14,3%) | | | | | | | | |7 | |6 | | | |Vierde kwartaal | | | |Jaar | | |2002 | |2001|% | | |2002| |2001|% | | | | |* |wijziging| | | | |* |wijziging| | | | | |* | | | | | |* | | |50 | |58 |(13,8%) | |Baby |180 | |187 |(3,7%) | | |40 | |33 |21,2% | |Klinisch |131 | |115 |13,9% | | |133 | |76 |75,0% | |Voedingssupplementen |289 | |364 |(20,6%) | | |Vierde kwartaal | | | |Jaar | | |2002 | |2001|wijziging| | |2002| |2001|wijziging| | | | |* |(bps)* | | | | |* |(bps)* | | |18,6%| |21,2|(2.600) | |Baby |17,8| |18,8|(1.000) | | | | |% | | | |% | |% | | | |29,6%| |25,2|4.400 | |Klinisch |25,5| |24,1|1.400 | | | | |% | | | |% | |% | | | |27,8%| |12,3|15.500 | |Voedingssupplementen |12,4| |13,4|(1.000) | | | | |% | | | |% | |% | | |
|Vierde kwartaal | | | |Jaar | | |2002| |2001|% | | |2002| |2001|% | | | | |* |wijziging| | | | |* |wijziging| | | | | |* | | | | | |* | | |164 | |170 |(3,6%) | |- Noord Europa |633 | |631 |0,3% | | |68 | |69 |(1,6%) | |- Centraal Europa |251 | |251 |0,0% | | |88 | |84 |3,2% | |- Zuid Europa |341 | |323 |5,6% | | |54 | |63 |(14,3%)| |- Oost Europa |208 | |212 |(1,9%) | | |374 | |386 |(3,1%) | |Totaal Europa |1.43| |1.41|1,1% | | | | | | | | |3 | |7 | | | |438 | |581 |(24,6%)| |Noord Amerika |2.18| |2.57|(15,4%) | | | | | | | | |2 | |8 | | | |98 | |101 |(3,0%) | |Azië, Afrika, |351 | |352 |(0,3%) | | | | | | | |Amerika | | | | | | |910 | |1.06|(14,8%)| |voortgezette |3.96| |4.34|(8,8%) | | | | |8 | | |activiteiten |6 | |7 | | | |- | |( | | |Ovita Nutricia |- | |( | | | | | |9) | | |Wegrow | | |28) | | |
| | | | | |Bijlage 5 | |Geconsolideerd overzicht van | | | | | | | |kasstromen | | | | | | | |(in EUR mln) | | | | | | | | | | | | | | | | | |Jaar | | | |2002 | |2001* | | | | | | | | | |Netto winst (incl. buitengewone baten | |(1.64| | |230 | | |en lasten) | |2) | | | | | | | | | | | | | |Aanpassingen tot operationele | | | | | | | |kasstromen | | | | | | | |Niet-kas genererende buitengewone | | |1.776| | |(75)| |(baten)/lasten | | | | | | | |Afschrijving materiële vaste activa | | |111 | | |112 | |Afschrijving immateriële vaste activa | | |181 | | |224 | |Mutatie voorzieningen | | |5 | | |(44)| |Mutatie overige langlopende schulden en| | |(1) | | |1 | |pensioenverplichtingen | | | | | | | |Netto mutatie van voorraden, |1| |(7) | | |(22)| |vorderingen en kortlopende schulden | | | | | | | | | |2.065| | |196 | | |Netto kasstroom uit operationele | |423 | | |426 | | |activiteiten | | | | | | | | | | | | | | | |Investeringen | | | | | | | |Opbrengsten uit verkoop materiële vaste| | |8 | | |12 | |activa | | | | | | | |Investering in materiële vaste activa | | |(110)| | |(115| | | | | | | |) | |Netto investering in financiële vaste | | |18 | | |43 | |activa | | | | | | | |Opbrengst verkoop beëindigde | | |4 | | |665 | |activiteiten | | | | | | | |Betalingen inzake verwerving |2| |(6) | | |(53)| |dochtermaatschappijen, | | | | | | | |minderheidsbelangen en merken | | | | | | | |Netto kasstroom uit | |(86) | | |552 | | |investeringsactiviteiten | | | | | | | | | | | | | | | |Financiering | | | | | | | |Uitgifte nieuwe aandelen |3| |- | | |34 | |Uitgifte converteerbare obligaties | | |1 | | |1 | |Terugkoop converteerbare obligaties | | |(43) | | |(30)| |Mutaties leaseverplichtingen (kort & |4| |(498)| | |(265| |lang) | | | | | |) | |Dividend betaald in verslagjaar | | |(73) | | |(62)| |Mutatie aandeel minderheidsbelangen | | |1 | | |3 | |Valuta-omrekeningsverschillen op | | |9 | | |(12)| |liquide middelen | | | | | | | |Netto kasstroom uit | |(603)| | |(331)| | |financieringsactiviteiten | | | | | | | | | | | | | | | |Mutatie netto liquide middelen | |(266)| | | |647 | |Netto liquide middelen aan het begin | |503 | | | |(144| |van de periode | | | | | |) | | | | | | | | | |Netto liquide middelen aan het einde | |237 | | | |503 | |van de periode | | | | | | | | | | | | | | | |* Aangepast voor beëindigde activiteiten en | | | | | |enkele reclassificaties | | | | | |1 Exclusief dividend, leningen en EUR/USD valuta swaps | | |betreffende de VS activiteiten | | |2 Inclusief netto liquiditeiten verworven | | | | | |dochtermaatschappijen | | | | | |3 Exclusief conversie | | | | | | | |4 Exclusief conversie en inclusief EUR/USD valuta swaps | | |betreffende de VS activiteiten | |
| | | | | | | |Bijlage | | | | | | | | |6a | |Geconsolideerde balans | | | | | | | | |(in EUR mln) | | | | | | | | | |31 Dec. | |31 Dec. | | | | |2002 | |2001 | | | | | | | | | | | | |Vaste activa | | | | | | | | |Immateriële vaste activa | | | | | | | | | | |1.31| | |3.67| | | | | |7 | | |2 | | | |Materiële vaste activa | | | | | | | | | | |648 | | |741 | | | |Financiële vaste activa | | | | | | | | | | |161 | | |153 | | | | | | | | | | | | | |2.12| | |4.56| | | | | |6 | | |6 | | | | | | | | | | | | | |Vlottende activa | | | | | | | | |Voorraden | | | | | | | | | | |563 | | |653 | | | |Handelsvorderingen | | | | | | | | | | |337 | | |400 | | | |Overige vorderingen en | | | | | | | | |overlopende activa | |325 | | |283 | | | |Liquide middelen (c) | | | | | | | | | | |256 | | |513 | | | | | | | | | | | | | |1.48| | |1.84| | | | | |1 | | |9 | | | | | | | | | | | | | |Totaal | | | | | | | | | |3.60| | |6.41| | | | | |7 | | |5 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Langlopende schulden (a) | | | | | | | | | |2.01| | |2.08| | | | | |1 | | |9 | | | | | | | | | | | | | |Vlottende passiva | | | | | | | | |Handelscrediteuren | | | | | | | | | | |204 | | |265 | | | |Overige kortlopende schulden | | | | | | | | |en overlopende passiva | |418 | | |488 | | | |Kortlopende financiële | | | | | | | | |schulden (b) | |634 | | |1.27| | | | | | | | |2 | | | | | | | | | | | | | |1.25| | |2.02| | | | | |6 | | |5 | | | | | | | | | | | | | |Voorzieningen | | | | | | | | | |142 | | |112 | | | | |Aandeel minderheidsbelang | | | | | | | | | |25 | | |23 | | | | |Eigen vermogen | | | | | | | | | |173 | | |2.16| | | | | | | | |6 | | | | | | | | | | | | | |Totaal | | | | | | | | | |3.60| | |6.41| | | | | |7 | | |5 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Netto financiële schulden | | | | | | | | |(a+b-c) |2.38| | |2.84| | | | | |9 | | |8 | | | |
| | | | | |Bijlag| | | | | | |e 6b | |Schulden | | | | | | | | | | | | | | | | | |31 Dec | |31 Dec | | | | | |2002 | |2001 | | | |Achtergestelde convert. obligatielening| |705 | |733 | | | |1.5%, 1999 | | | | | | | |Achtergestelde convert. obligatielening| |660 | |660 | | | |4.25%, 2000 | | | | | | | |Overige converteerbare leningen | |5 | |24 | | | | | | | | | | | |Converteerbare leningen | | 1.370| | 1.417| | | | | | | | | | | |Senior schuld | |1.280 | |1.940 | | | | | | | | | | | |Netto liquide middelen | |256 | |513 | | | |Netto senior schuld | | 1.024| | 1.427| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Bank convenanten | | | | | | | |(gebaseerd op een 12-maands |2002 | | | |voortschrijdend gemiddelde) | | | | | |Q4 |Q3 |Q2 |Q1 | | | | | | | | | | | |EBITDA / netto rente lasten (minimum |5,8 |4,96 |4,71 |5,13 | | | |4.5) | | | | | | | | | | | | | | | |Netto senior schuld / EBITDA (maximum |1,53 |1,81 |1,74 |1,77 | | | |2.5) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Reconciliatie van Financiële baten en | | | | | | | |lasten | | | | | | | | | | | | | | | | |2002 | |Jaar | | |Q4 |Q3 |Q2 |Q1 | |2002 | |Rente lasten |(36) |(36) |(35) |(48) | |(155) | |Rente baten |12 |9 |4 |15 | |40 | |Netto rente lasten |(24) |(27) |(31) |(33) | |(115) | | | | | | | | | |Overige financiële baten en lasten |(6) |(12) |(3) |(1) | |(22) | | | | | | | | | |Financiële baten en lasten |(30) |(39) |(34) |(33) | |(136) |
| | | | | | | | | |Bijlage | | | | | | | | | | |7 | |Eigen vermogen | | | | | | | | | | |(in EUR mln) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Gedurende 2002 nam het eigen vermogen af met EUR 1.993 mln | | | |tot EUR 173 mln. | | | |Deze afname kan als volgt | | | | | | | | |gespecificeerd worden: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |31 Dec | |31 Dec. | | | | | | |2002 | |2001 | | | | | | | | | | | | | |Eigen vermogen aan het begin van het | | |2.16| | |1.78| | |jaar | | |6 | | |7 | | | | | | | | | | | | | |Conversie / optie | | | | |16 | | |7 | | |uitoefening | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |Uitgifte aandelen | | | | |0 | | |32 | | |Stock dividend | | | | |28 | | |62 | | |Dividend | | | | |(22)| | |(118| | | | | | | | | | |) | | |Netto winst | | | | |(1.6| | |230 | | | | | | | |42) | | | | | |Valuta-omrekenverschillen| | | | |(373| | |166 | | | | | | | |) | | | | | | | | | | | | | | | | |Eigen vermogen per | | | | |173 | | |2.16| | |jaareinde | | | | | | | |6 | | | | | | | | | | | | | |Op 31 December 2002 bedraagt het garantievermogen 43,3% van de totale | |activa (56,2% per jaareinde 2001). |
Bijlage 8
Informatie betreffende de berekening van de verwaterde winst per aandeelDe details van de verwaterde winst per aandeel zijn als volgt:
| |4e kwartaal 2002 | | |(voor buitengewone baten en lasten) | | |Netto |Ge- |Netto |Netto |Ge- |Netto | | |winst |middel|winst |winst na|middel|winst per| | |voor |d |voor |afschrij|d |aandeel | | |afschrij|aantal|afschrij|ving |aantal| | | |ving |aan- |ving |immateri|aan- | | | |immateri|delen |immateri|ële |delen | | | |ële | |ële |vaste | | | | |vaste | |vaste |activa | | | | |activa | |activa | | | | | | | |en | | | | | | | |buiten- | | | | | | | |gewone | | | | | | | |baten en| | | | | | | |lasten | | | | | | | |per | | | | | | | |aandeel | | | | | |(in EUR |(in |(in |(in EUR |(in |(in EUR) | | |mln) |mln) |EUR) |mln) |mln) | | |Netto winst |134.1 |166.1 |0.81 |104.9 |166.1 |0.63 | |Potentiële |1.7 |5.9 |(0.02) |1.7 |5.9 |(0.01) | |verwatering door | | | | | | | |uitstaande opties | | | | | | | |Potentiële |13.6 |24.2 |(0.03) |6.6 |12.8 |(0.01) | |verwatering door | | | | | | | |uitstaande conv. | | | | | | | |obligaties | | | | | | | | | | | | | | | |Verwaterde winst |149.4 |196.2 |0.76 |113.2 |184.8 |0.61 | |Verwaterde winst |104.0 |181.9 |0.57 |41.0 |167.2 |0.24 | |2001* | | | | | | |
* Aangepast voor beëindigde activiteiten en enkele reclassificaties
| |Volledig jaar 2002 | | |(voor buitengewone baten en lasten) | | |Netto |Ge- |Netto |Netto |Ge- |Netto | | |winst |middel|winst |winst na|middel|winst per| | |voor |d |voor |afschrij|d |aandeel | | |afschrij|aantal|afschrij|ving |aantal| | | |ving |aan- |ving |immateri|aan- | | | |immateri|delen |immateri|ële |delen | | | |ële | |ële |vaste | | | | |vaste | |vaste |activa | | | | |activa | |activa | | | | | | | |en | | | | | | | |buiten- | | | | | | | |gewone | | | | | | | |baten en| | | | | | | |lasten | | | | | | | |per | | | | | | | |aandeel | | | | | |(in EUR |(in |(in |(in EUR |(in |(in EUR) | | |mln) |mln) |EUR) |mln) |mln) | | |Netto winst |314.8 |166.1 |1.89 |134.0 |166.1 |0.81 | |Potentiële |6.7 |4.0 |- |0.1 |0.2 |- | |verwatering door | | | | | | | |uitstaande opties | | | | | | | |Potentiële |0.2 |2.0 |(0.02) |- |- |- | |verwatering door | | | | | | | |uitstaande conv. | | | | | | | |obligaties | | | | | | | | | | | | | | | |Verwaterde winst |321.7 |172.1 |1.87 |134.1 |166.3 |0.81 | |Verwaterde winst |411 |181.9 |2.26 |157 |167.2 |0.94 | |2001* | | | | | | |
* Aangepast voor beëindigde activiteiten en enkele reclassificaties
Voor wat betreft de netto winst vóór afschrijving van immateriële vaste activa en exclusief buitengewone posten in het vierde kwartaal van 2002 is niets buiten beschouwing gelaten. In 2001 is de Eurobond 2000 niet in de berekening opgenomen aangezien deze potentieel een verhogend effect op de winst per aandeel heeft. In 2002 zijn de Eurobonds 1999 en 2000 (2001: Eurobond 2000) niet in de berekening opgenomen aangezien deze potentieel een verhogend effect op de winst per aandeel hebben.Om dezelfde reden is voor de berekening van de netto winst na afschrijving van immateriële vaste activa en exclusief buitengewone posten in het vierde kwartaal van 2002, de Eurobond 2000 (2001: de Eurobonds 1999, 2000 optierechten en de converteerbare personeelsobligatieleningen 2001) niet meegenomen aangezien deze potentieel een verhogend effect op de winst per aandeel heeft. Voor geheel 2002 zijn de Eurobond 1999, 2000 en optierechten 1997, 1998, 1999, 2000, 2001 en 2002 (deels), de converteerbare personeelsobligatieleningen 2000, 2001 en 2002 (2001: de Eurobonds 1999, 2000, optierechten 2000 en de converteerbare personeelsobligatielening 2001) niet meegenomen aangezien deze potentieel een verhogend effect op de winst per aandeel hebben. Bijlage 9
Reconciliatie van restated kwartaalcijfers 2001
Onderstaande tabel geeft een overzicht van de aanpassingen die gemaakt zijn in de kwartaalcijfers van 2001. Deze aanpassingen zijn gerelateerd aan het verrekenen van beëindigde activiteiten, een reclassificatie bij Rexall Sundown wegens onjuiste classificatie van listing fees en een reclassificatie van kortingen en overige A&P Selling Expenses in andere onderdelen van het bedrijf.
---
Vergelijkbare basis wil zeggen o.b.v. gelijkblijvende consolidatiegrondslagen en constante wisselkoersen. Vergelijking tegen actuele wisselkoersen weergegeven tussen haakjes. Vergelijkbare basis is o.b.v. gelijkblijvende consolidatiebasis en constante wisselkoersen. Vergelijkbare basis is o.b.v. gelijkblijvende consolidatiegrondslagen en constante wisselkoersen. Vergelijkbare basis is o.b.v. gelijkblijvende consolidatiegrondslagen en constante wisselkoersen.
---- --