ABP
ABP en Hermes bundelen corporate governance Japanse aandelen
Heerlen/Londen, 8 juli 2005
Pensioenfonds ABP heeft Equity Ownership Services (EOS) van de Britse
vermogensbeheerder Hermes aangesteld om het corporate governance
beleid voor de aandelenportefeuille Japan uit te voeren. Deze
portefeuille heeft een omvang van 4,9 miljard euro (ultimo 2004). In
combinatie met de Japan-portefeuille van Hermes gaat het om een
aandelenpakket met een waarde van 8,3 miljard euro.
De service die EOS aan ABP biedt behelst onder andere de uitoefening
van het stemrecht, communicatie met de bedrijven ingeval tegen de
wensen van de ondernemingsleiding wordt gestemd en een volledige
engagementservice.
EOS zal namens ABP binnen Japan ook reageren op consultatierondes van
het bedrijfsleven, de overheid en overigen ter bevordering van best
practice en toepasselijke beleidsontwikkelingen. Daarnaast zal EOS ABP
adviseren over de kwaliteit van de corporate governance en van het
bestuur van Japanse bedrijven. ABP heeft Hermes gekozen vanwege haar
gevestigde positie en relaties in Japen en de kwaliteit van de
research.
Hermes heeft een unieke deskundigheid en bedrijfsmiddelen in corporate
governance ontwikkeld waarmee het haar eigenaar, het BT Pensioenfonds
(Britsh Telecom), het grootste pensioenfonds van het Verenigd
Koninkrijk, voorziet van een geïntegreerde service die zowel interne
als externe vermogensmanagers dekt.
Roderick Munsters, directeur Vermogensbeheer van ABP: "Als
institutionele belegger zijn wij van mening dat corporate governance
beleid een integraal onderdeel vormt van zorgvuldig vermogensbeheer.
Hierdoor kan aandeelhouderswaarde worden toegevoegd. Een paar jaar
geleden zijn we gestart met de uitvoering van een corporate governance
beleid om wereldwijd gebruik te maken van onze rechten als
aandeelhouder. Vooral de Japanse markt is interessant voor een actief
stem- en engagementbeleid, aangezien de corporate governance van
Japanse bedrijven achterblijft bij die van hun Amerikaanse en Europese
collega's. De specifieke situatie op de Japanse aandelenmarkt maakt
het ons echter vrijwel onmogelijk om zelf van onze rechten als
aandeelhouder gebruik te maken. De unieke service van Hermes in
combinatie met het omvangrijke aandelenbezit in Japan zorgen ervoor
dat wij op een consequente en effectieve manier onze rechten en
plichten als aandeelhouder in Japanse bedrijven kunnen uitoefenen.
Door onze krachten te bundelen met die van Hermes hebben wij meer
invloed op de corporate governance van de bedrijven waarin we
beleggen".
Naar aanleiding van de aankondiging van vandaag zei Charlie Metcalfe,
vice-president van Hermes: "Hermes is er trots op dat het door ABP is
uitgekozen om deze engagement- en stemservice te leveren, die het
pensioenfonds in staat stelt waarde aan haar beleggingen in Japan toe
te voegen voor zijn haar 2,6 miljoen pensioenklanten. EOS heeft de
laatste jaren een goede staat van dienst opgebouwd wat betreft het
toevoegen van waarde voor haar cliënten, en we beschikken over een
schat aan bedrijfsmiddelen waardoor we met succes kunnen leveren. De
combinatie van onze beleggingen via de index en het Hermes Focus Fonds
maken EOS tot een sleutel in onze overall aanpak om ervoor te zorgen
dat bedrijven worden geleid in het belang van de aandeelhouders en
aldus het rendement op de lange termijn waarborgen. Het is ons een
waar genoegen dat het grootste pensioenfonds van Europa zich bij BTPS
en het British Coal Staff Superannuation Fund (bedrijfspensioenfonds
van British Coal) aansluit om de verantwoordelijkheden die bij
aandelenbezit komen kijken op een hoger niveau te brengen."
Hermes Pensioenbeheer (Hermes) - Hermes is een toonaangevende
vermogensbeheerder voor pensioenfondsen, onafhankelijk van bredere
financiële dienstverleningorganisaties. De vooraanstaande
beleggingsstrategie van Hermes wordt al jaren gebaseerd op de
`index/specialist approach' , die steeds vaker door andere grote
pensioenfondsen wordt overgenomen. Momenteel belegt Hermes circa £52
miljard (per 31/03/05) namens meer dan 200 cliënten, waaronder
pensioenfondsen, verzekeringsmaatschappijen, overheids- en financiële
instellingen, alsmede liefdadigheidsinstellingen. De grootste klant
van Hermes is echter het BT Pensioenfonds (BTPS), dat als eigenaar van
Hermes haar vermogensbeheer perspectief een uniek inzicht biedt
alsmede een nauwe aansluiting op de behoeften van andere lange termijn
beleggers en pensioenfondsen. Een aantal andere grote cliënten van
Hermes zijn onder andere de pensioenfondsen van Royal Mail, RailPen,
Sainsburys, Unilever, Nippon Life (Japan), CalPERS (VS), PGGM
(Nederland), OTPP (Canada) en meer dan 30 lokale overheden in het
Verenigd Koninkrijk.
Hermes legt grote nadruk op de uitoefening van zeggenschap in alle
bedrijven waarin zij belegt, vooral omdat het langetermijndeelnemingen
in indexaandelen heeft en daardoor wordt blootgesteld aan slecht
presterende beleggingen. Dientengevolge staat het vooraan in de
corporate governance beweging in het Verenigd Koninkrijk. Hermes is `s
werelds eerste grote beleggingsinstituut dat zowel Britse en Europese
engagementfondsen voor aandeelhouders heeft opgezet - de Focusfondsen.
Nadat het de bedrijven heeft geïdentificeerd die onder de relevante
indices presteren, tracht de tussenkomst van Hermes en haar
betrokkenheid als langetermijnaandeelhouder de latente waarde binnen
de bedrijven waarin het investeert te ontsluiten.
Voor meer informatie kunt u contact opnemen met:
ABP: mr. René Maatman, 0455798100
Hermes: Charlie Metcalfe, Deputy Chief Executive, of Colin Melvin,
Director - Corporate Governance: 0044207 702 0888
Nick Denton: 0044207 357 9477 ndenton@hogarthpr.co.uk
Datum: 08-07-2005