( BW)(CA-RAMBUS)(RMBS) Rambus bepaalt prijs van aanbod van
voorgestelde zero-coupon converteerbare niet-achtergestelde
obligatieleningen voor een bedrag van 300 miljoen USD

    Redactie Business/High-Tech

    LOS ALTOS, Californië (VS)--(BUSINESS WIRE)--27 jan. 2005--Rambus
Inc. (Nasdaq:RMBS) maakte vandaag de prijs bekend van zijn aanbod van
de hoofdsom van in totaal 300 miljoen USD zero-coupon converteerbare,
niet-achtergestelde obligatieleningen die betaalbaar zijn in 2010, aan
gekwalificeerde institutionele kopers uit hoofde van Rule 144A
krachtens de Securities Act van 1933 (de "Wet") en aan personen in
offshore transacties vertrouwend op Regulation S krachtens de Wet.
Verwacht wordt dat de verkoop van de obligaties aan de aanvankelijke
kopers wordt afgesloten op 1 februari 2005.
    De obligaties zullen converteerbaar zijn in cash of een combinatie
van cash en aandelen van het gewone aandelenkapitaal van het bedrijf.
De aanvankelijke conversieprijs van de obligaties is ongeveer 26,84
USD per aandeel. De obligaties kunnen worden teruggekocht in geval van
een fundamentele wijziging waarbij het bedrijf betrokken is aan een
prijs van 100% van de hoofdsom.
    Het bedrijf heeft de aanvankelijke kopers ook een optie van 30
dagen verleend om een hoofdsom van maximaal in totaal 60 miljoen USD
van de obligaties te kopen.
    Het bedrijf is voornemens een gedeelte van de netto-opbrengst van
het aanbod te kopen om tot 75 miljoen USD van zijn gewone aandelen
terug te kopen. Het bedrijf is van plan het saldo van de
netto-opbrengst te gebruiken voor werkkapitaal en algemene
bedrijfsdoeleinden. Dat houdt mogelijk de financiering in van de
ontwikkeling en bescherming van zijn intellectuele eigendom, en de
overname van bedrijven, producten, productrechten of technologieën.
    Deze bekendmaking is noch een aanbieding tot verkopen, noch een
verzoek om een aanbieding tot kopen van één van deze effecten, en zal
geen aanbod, verzoek of verkoop vormen in een rechtsgebied waar zo'n
aanbod, verzoek of verkoop onwettig is.
    De effecten zijn niet geregistreerd krachtens de Wet of enige
staatswetten inzake effecten, en mogen, tenzij zij aldus geregistreerd
zijn, niet worden aangeboden of verkocht in de Verenigde Staten tenzij
krachtens een vrijstelling van de registratievereisten van de Wet en
toekomstige staatswetten.

    --30--LR/sf*

    CONTACT: Rambus Public Relations
             Linda Ashmore, 650-947-5411
             lashmore@rambus.com