Niet-parametrische methoden in de financiële econometrie
Promotie Financiële econometrie
woensdag 11 oktober 10.00 uur
Valentyn Panchenko behandelt in zijn proefschrift een aantal onderwerpen gerelateerd aan niet-parametrische en semi-parametrische methoden in de financiële econometrie. Deze methoden vereisen minder aannamen omtrent verdelingen en/of functionele vormen dan parametrische methoden, en laten meer flexibiliteit toe in financieel modelleren en voorspellen. Anderzijds vereisen niet-parametrische methoden meer waarnemingen, omdat hun asymptotische convergentie typisch trager is dan die van parametrische methoden. In een multivariate (meerdimensionale) context kan dit leiden tot de zogeheten curse of dimensionality. Dit is de reden dat vaak voor een semi-parametrisch model - waarin beide benaderingen gecombineerd worden - wordt gekozen. Panchenko streeft in zijn proefschrift vooral de niet-parametrische benadering na. In zijn behandeling van multivariate tijdreeksen volgt hij een semi-parametrische benadering. Het proefschrift is onderverdeeld in drie hoofdthema's: afhankelijkheid, causaliteit en voorspelling.
V. Panchenko: Nonparametric Methods in Economics and Finance: Dependence, Causality and Prediction. Promotor is prof. dr. C.H. Hommes.
Meer informatie over de items in deze agenda kunt u krijgen bij de afdeling Persvoorlichting, tel. 020 - 525 2695, e-mail:
Universiteit van Amsterdam